金融监管新闻: CLS 报告 10 月份外汇交易量同比增长 10.2% | 外汇平台动态

全球外汇结算服务提供商 CLS 报告称，，2024 年 10 月日均交易量大幅上升，达到 2.2 万亿美元。与 2023 年 10 月相比，增长了 10.2%。

外汇掉期交易增长最为显著，日均交易量从 2023 年 10 月的 1.306 万亿美元增至 2024 年 10 月的 1.518 万亿美元。即期外汇交易量也小幅上升，从 0.491 万亿美元增至 0.504 万亿美元。然而，外汇远期交易量下降了 10.5%，从 0.204 万亿美元同比下降至 0.182 万亿美元。

与 2024 年 9 月相比，总交易量从 2.389 万亿美元小幅下降至 2.204 万亿美元。外汇掉期交易领跌，日均交易量下降 8.5%，而外汇即期和远期交易量分别下降 6.5% 和 4.2%。

这些数据反映了不断变化的市场动态，尤其是外汇掉期的持续增长，外汇掉期继续占据市场主导地位。CLS 的数据包含了 2023 年 2 月推出的 EURHUF 货币对，这可能是造成之前报告的总数出现差异的原因之一。

CLS 在提供结算和风险缓解服务方面的作用仍然至关重要，因为它在动荡的外汇市场中处理大量交易。最新数据突显了外汇交易活动的弹性和产品偏好的变化。

CLS 首席增长官 Lisa Danino-Lewis 表示：“2024 年 10 月，我们的日均交易量为 2.2 万亿美元，比 2023 年 10 月增长 10.2%。同期，外汇掉期交易量和外汇现货交易量分别增长了 16.2% 和 2.6%，而外汇远期交易量则减少了 10.5%。”

外汇市场动态表明市场谨慎态度

外汇掉期继续主导外汇市场，占交易量的大部分（2024 年 10 月为 69%）。其同比增长 16.2% 表明对短期对冲和流动性管理的需求强劲，尤其是在全球金融机构应对动荡的利率环境和融资成本的情况下。环比而言，掉期下降了 8.5%，可能反映了短期季节性因素或融资需求的调整。

现货交易量同比小幅增长 2.6%，反映出对即时货币兑换的稳定需求，这通常由贸易和投资流动推动。环比小幅下降 6.5%，可能是由于市场波动事件导致交易不活跃，或参与者将注意力转向掉期等衍生产品以进行风险管理。

外汇远期合约同比下降 10.5%，表明对中长期对冲工具的需求减少。这可能是由于利率波动性增加，导致远期定价更难以预测，或者由于互换灵活性高且期限较短，因此投资者更青睐互换。环比下降 4.2% 表明需求疲软，或许反映了流动性条件收紧或对冲策略的改变。

外汇掉期相对于远期的增长表明，市场正在更广泛地转向较短期工具。这一趋势与市场参与者优先考虑流动性和尽量减少长期利率波动风险相一致。掉期的多功能性（既可用于融资也可用于对冲）使其比远期更具优势，尤其是在宏观经济不确定时期。

交易量同比整体增长凸显了市场波动、地缘政治风险或宏观经济政策变化导致的交易活动增加。在此类环境下，掉期交易尤其具有吸引力，因为与其他衍生品相比，掉期交易的风险较低。